2022年5月23日(月)ドル円初心者戦略と結果

ファンダメンタルズ分析
テクニカル分析
1. ドル円チャート

ファンダメンタルズ分析

本日のシナリオ

注目材料

1. 経済指標・要人発言
5/23の注目材料は日米首脳会談。焦点の１つである対中国政策はリスクオフ、一方で日本からいつものばらまき提案が出ればリスクオンで株先物・株価指数上昇があるかも知れません。

本日は下記で狙いを考えたい。
①リスクオフならドル買い円買い交錯→ドルと円の通貨強弱でドル円方向性決定
②リスクオンならドル買い円売り→ドル円上昇

マーケットの動き

東京マーケット前
6:00　取引開始

東京マーケット(9:00~15:00)

11:41 要人発言
米国バイデン大統領
「日本との協力を常に期待」
「日米同盟はインド太平洋の平和に礎」
「インド太平洋経済枠組み（IPEF）は他国との協調を強化し恩恵をもたらす」

14:51 要人発言
米国バイデン大統領
「対中関税の引き下げを検討している」
「OPEC増産を求める」
「米国の景気後退、不可避ではない」(Bloomberg)

15:17 要人発言
米国バイデン大統領
「台湾政策は変更していない」
「中国は力で台湾を奪う権限有さず、台湾防衛へ武力行使する意向ある」(Bloomberg)

【考察】地政学リスクオフ円買い材料

欧州マーケット(16:00~25:00)

16:23 　要人発言
日米首脳共同声明
「日本の国連安保理常任理事国入り支持を再表明」
「ロシアのウクライナ侵攻を明確に非難するよう中国に求める」
「台湾に関する立場、基本的に変わっていないと合意」
「中国とソロモン諸島の安全保障協定に懸念表明」
「原子力エネルギーの重要性を認識」（日本経済新聞）

21:30 経済指標
(前回かつ予想より良い：◎、予想以上：〇、予想より悪い：△、前回かつ予想より悪い：×)
米国シカゴ連銀景気指数4月度：注目度は高くないため確認のみ。
前回0.44、予想0.50、結果0.47（△）

NYマーケット(22:30~29:00)

25:00 欧州クローズ

25:47 要人発言
米国ボスティック・アトランタ連銀総裁（2022年FOMC投票権なし）
「インフレは高過ぎるため引き下げる必要がある」
「経済状況に応じて金利調整の準備が必要」
「ソフトランディングは難しい」
「今後数回の会合で0.50%利上げは適切」
「インフレが低下しない場合、より積極的に動く可能性がある」

【考察】タカ派発言

27:00 要人発言
米国ボスティック・アトランタ連銀総裁（2022年FOMC投票権なし）
「インフレが低下なら9月に利上げ停止が決定され得る」
(Bloomberg)

【考察】利上げ停止に言及ありハト派発言

29:00 NYクローズ

ファンダメンタルズ材料とドル円の関係

米国バイデン大統領の対中国発言が、主な材料になったと考えます。

通貨強弱

NYマーケットクローズ時点の通貨強弱

EUR(リスクオン通貨)：前日8位。5月独Ifo企業景況感指数が強い結果となったこと、ECBラガルド総裁とビルロワドガロー仏中銀総裁のタカ派発言で買い。
NZD(資源国リスクオン通貨)：前日1位。株先物・株価指数上昇のリスクオンで買い。
CHF(リスクオフ通貨)：前日7位。メクラー・スイス国立銀行理事のタカ派発言で買い。
AUD(資源国リスクオン通貨)：前日6位。株先物・株価指数上昇のリスクオン、新政権・労働党アルバニージー首相への期待感、ケント豪準備銀行総裁補佐のタカ派発言で買い。
GBP(リスクオン通貨)：前日2位。
CAD(資源国リスクオン通貨)：前日5位。
JPY(リスクオフ通貨)：前日4位。株先物・株価指数上昇のリスクオンで売り。
USD(基軸通貨)：前日3位。株先物・株価指数上昇のリスクオンで売り。

米国債イールドカーブ

5/23(月)は5/20(金)に対して、ベア・スティープニング（短期金利上昇、長期金利上昇、長短金利差拡大）。

＊ベア・スティープニング：
直近の景気良好→景気過熱抑制のために政策金利上げの可能性浮上→長短金利上昇→長期金利高く将来も利上げ見込み→好景気継続→リスクオン→ドル買い示唆

米国債2年,10年利回りは日足陽線だったにも関わらず、ドルインデックスは日足大陰線となっており、イールドカーブとドルの動き連動低。

テクニカル分析

ドル円チャート

月足：ボリンジャーバンド+2σをバンドウォークし強い上昇トレンド。
週足：2週連続大陰線で引け。しかし、ボリンジャーバンド+2σ~+1σ間を推移し、上昇トレンド継続。
日足： 5/20コマ足陽線で引け。ボリンジャーバンドスクイーズしレンジ。128.279でレジサポ完了と想定すれば、日足下落優勢か。
4H足：ボリンジャーバンドスクイーズに移行中。
1H足：ボリンジャーバンドスクイーズしレンジ。
15M足：ボリンジャーバンドスクイーズしレンジ。

【シナリオ】
①ロング
(A)1H足ヒゲ先128.290上抜け→レジサポ→目標4H足実体128.824。

②ショート
(B)1H足押し安値実体127.600下抜け→レジサポ→目標日足・4H足押し安値実体127.179。
(C)目標日足・4H足押し安値実体127.179下抜け→レジサポ→目標4H足押し安値実体126.534。