2023年5月5日(金)ドル円初心者戦略と結果

ファンダメンタルズ分析
テクニカル分析
1. トレード

ファンダメンタルズ分析

本日のシナリオ

＜注目材料＞
（１）5/4の欧米マーケット影響
米利上げ期待後退、かつ金融システム不安のリスクオフによりドル円下落。

（２）経済指標
・米国雇用統計

（３）要人発言
・FRB当局者

（４）その他
・米国主要企業決算
・欧米金融システム不安に関する要人発言や報道

5/5も米利上げ期待後退と金融システム不安のリスクオフによりドル円下落優勢と推測。しかし、本日最大の注目は米国雇用統計次第。
（ドル円動き例）

マーケットの動き

経済指標評価
(前回かつ予想より良い：◎、予想以上：〇、予想より悪い：△、前回かつ予想より悪い：×)

東京マーケット前

東京マーケット(9:00~15:00)、こどもの日で祝日休場

14:42 地震
「石川県能登で震度6強」（日本経済新聞）

欧州マーケット(16:00~25:00)
NYマーケット(22:30~29:00)

21:30 経済指標
米国雇用統計4月度（過去の発表日;9/2, 10/7, 11/4, 12/2, 1/6, 2/3, 3/10, 4/7, 5/5)（Bloomberg）
非農業部門雇用者数：前回23.6万人（改定16.5）、予想17.9万人、結果25.3万人（◎）
失業率：前回3.5%（改定）、予想3.6%、結果3.4%（◎）
平均時給
前月比：前回0.3%（改定）、予想0.3%、結果0.5%（◎）
前年比：前回4.2%（改定4.3）、予想4.3%、結果4.4%（◎）

【考察】全て強い数値のサプライズでドル円急騰。
しかし、年内利下げ織り込み変わらず（Reuters）。
一方で、金利の長期維持の可能性も高まる（Bloomberg）。

26:11～要人発言
米国ブラード・セントルイス連銀総裁（2023年FOMC投票権なし）（Bloomberg）
「5月FOMCで25bps利上げ支持」
「インフレは残っている」
「金利は十分に制限的な領域」

【考察】タカ派発言。強い文言なかったが緩やかにドル円上昇。

28:30 経済指標
IMM通貨先物5/2時点（ポジション推移）
円ショート縮小

【考察】円買い材料

29:22～要人発言
米国グールズビー・シカゴ連銀総裁（2023年FOMC投票権あり）（Reuters）
「6月FOMCの判断を下すのは時期尚早」
「金融政策はデータ次第」

【考察】利上げへの言及なくハト派寄り発言。

＜まとめ＞

東京マーケットオープン前：
日足始値134.27。

東京マーケット：
始値134.16。
終値134.00。

欧州マーケット：
始値134.07。
米国雇用統計は全て強い数値のサプライズで15M足は134.29から135.12まで急騰、日足高値135.13を付けた。

NYマーケット：
始値134.87。
マーケットオープン前から米国雇用統計の影響は続かず失速。米利上げ期待後退、金融システム不安の環境を変える材料にはならず。
米国地銀株価の急反発（Bloomberg）でリスクオフ後退し円売り進んだものの、土日に金融システム不安の悪材料出ても不思議ではなく、週跨ぎを避けたいロング勢の決済も入ったのか引けに掛けて揉み合い。
終値134.86。

日足終値1343.84。
総じて、米国雇用統計の強い数値と金融システム不安後退のリスクオンでドル円上昇。